SK海力士完成265亿美元ADR发行，创美国史上第三大IPO

摘要

SK海力士成功完成美国存托凭证（ADR）发行，总计募资265亿美元。本次发行定价为每股149美元，共发售1.779亿份ADR。按募资规模计算，该交易超越此前阿里巴巴250亿美元的纪录，成为美国资本市场历史上规模第三大的首次...

SK海力士成功完成美国存托凭证（ADR）发行，总计募资265亿美元。本次发行定价为每股149美元，共发售1.779亿份ADR。按募资规模计算，该交易超越此前阿里巴巴250亿美元的纪录，成为美国资本市场历史上规模第三大的首次公开募股（IPO），仅次于2023年某能源企业及2014年某科技巨头的两单交易。发行价格较其首尔交易所股票前一交易日收盘价溢价约3%，市场认购反应热烈，整体超额认购达七倍以上。其中，近半数份额由全球前十大订单账户包揽，总意向认购金额接近2000亿美元，凸显国际资本对高性能存储技术资产的高度认可。SK海力士目前在全球高带宽内存（HBM）市场占据57%的份额，是AI算力基础设施的关键供应商之一。此次融资正值全球AI芯片与数据中心建设加速推进阶段，资金将重点用于先进封装、HBM3E量产扩能及下一代HBM-PIM技术研发。所发行ADR预计于7月13日起在纳斯达克开始常规交易。此举标志着公司资本结构进一步国际化，也为后续参与韩国政府牵头的半导体产业长期战略投资计划奠定基础。